一、大中客市场发展现状

相对于乘用车、货车市场的红火，2016年中国客车市场则是差强人意，总体需求有所下降，但大中型客车市场一扫前三年的疲态，大型、中型客车销量均创历史新高(见图1)。2016年大中型客车合计产量18.36万辆，同比增长14.1%;销售18.94万辆，同比增长12.5%。分市场看，国内强海外弱，其中，国内销售17.07万辆，同比增长15.2%，出口1.87万辆，同比下降7.1%。

数据来源：中汽协商用车整车统计

2016年在国内大中型客车市场上表现出的主要特征为：公交强公路弱，公交客车生产10.53万辆，占大中型客车的56.4%，产量同比增幅高达27.5%，非公交市场仅微增0.5%;分车型看，大型客车市场较为稳定，中型客车市场快速增长，销量远超大型客车;新能源公交客车一枝独秀，全年生产大中型新能源客车11.5万辆，同比增长65.5%，90%的公交客车为新能源客车。新能源市场受国家补贴政策的推动快速增长，2016年的国内大中客车市场是典型的政策市。

2017年1-2月，中国客车行业销售4.93万辆，同比下降28.6%，各车型均有不同幅度的下降，大中客车的降幅远高于轻型客车降幅。1-2月，大中型客车仅销售1万辆，同比降幅高达56.4%，其中，国内市场0.74万辆，同比下降64.5%;海外市场0.26万辆，同比增长26.1%。其中新能源客车销量仅为512辆，同比大幅下降93%。从目前各企业运营情况看，3月份的情况也令人担忧。

一季度同为客车行业淡季，但2017年一季度如此大幅度的同比降幅也是历史罕见，究其主要原因，一则为上年末传统公路与新能源客车销售透支影响——2016年末传统公路受一层半客车即将停止参与营运政策传言影响，新能源受政策即将调整影响，销售均放巨量;二则是受政策影响——2016年12月29日四部委调整新能源汽车推广应用财政补贴政策，新补贴政策针对技术要求、累计行驶里程、补贴标准等方面做出较大调整，业内各厂家均在重新准备申报新产品中，多数地方补贴政策尚在制定中，导致行业新能源客车销售基本停滞。

二、2017年大中型客车市场影响因素

2016年中国GDP增速虽然比年初的预估数要高，但依然比上年下降，全年增速为6.7%，中国重夺全球主要经济体第一。2017年，国家宏观经济有望继续呈现稳中向好的发展势头，城市化进程也将不断加快，“一带一路”建设会向纵深推进，这对于客车行业发展将会形成一定正向激励，但国际国内经济环境依然错综复杂，经济稳中向好的基础尚不牢固，经济增速或将继续缓慢下行;全球贸易正面临增长大幅放缓的严峻考验，在反全球化情绪日益高涨的背景下，出口环境总体较为严峻。2017年的客车行业依然是要面对考验。

2017年实施的汽车行业新政，尤其是新能源政策，从近期看，对市场影响大，影响现有公告和销售，产品需求结构变化，增加企业成本;从长期看，对客车行业的可持续健康发展有深远影响，有利于行业的规范，优胜劣汰。为进一步提升客车的安全技术水平，2016年11月发布《营运客车技术安全条件(征求意见稿)》发布。12月，四部委联合发布《关于调整新能源汽车推广应用财政补贴政策的通知》，自2017年1月1日开始实施，在保持2016～2020年补贴政策总体稳定的前提下，通过调整完善补贴方法、改进资金拨付方式、提高生产企业及产品准入门槛、建立健全监管体系等措施，重点提高了补贴的技术门槛，并适当下调了补贴标准。2017年1月发布的《新能源汽车生产企业及产品准入管理规定》自2017年7月1日起实施，《规定》明确了新能源汽车的定义和范围，完善了生产企业准入条件和产品准入条件，建立了运行安全状态监测制度，并完善了监督检查措施、强化了法律责任。2017年1月9日，中机车辆技术服务中心要求对 2016年发布的第一至五批《新能源汽车推广应用推荐车型目录》重新核定，企业应按新的技术要求进行申报，只有进入《目录》的新能源车型才能拿到补贴。《目录》的重新审定对企业影响不小，这也是一季度的新能源市场重归沉寂的主要因素。

2017年1月公布的第一批新能源客车推广目录中有十家客车企业的76款车型，吉利商用车首次进入目录，吉利全面发展的战略使得客车行业又多了一个竞争者。近几年的新进入者众，竞争手段多样化，进一步形成对新能源和公交的地方保护，加大竞争难度。

2017年3月27日四部委下发关于开展2016年度新能源汽车补助资金清算工作的通知，坐实了“非个人用户行驶里程须达三万公里”的补贴申请条件，2016年末上牌的车辆不可能达到申报条件，这样一来，对当时抢年底政策红利大量上牌新能源客车的企业而言，无疑加剧了资金压力。在三万公里的运营硬指标下，如何解决企业的流动资金问题，车辆如何定价、如何创新运营模式都是企业必须面临的现实问题，这些问题的解决途径也势必对客车市场产生影响。

三、市场需求特征与产品发展趋势

在月前送审的《营运客车安全技术条件》中，提出(营运客车)驾驶区上方不应布置地板，这是针对当前颇受长途客运和旅游包车市场青睐的一层半客车而言的。2012年国家禁止生产和销售双层卧铺客车，双层卧铺退出公路客运市场是安全监管的需要，也符合长途客运市场衰退的必然结果。而座位数多、舒适性好、可办理小件快运的一层半客车的安全性不及单层客车是其将被迫退出历史舞台的主要原因，安全永远是第一位的。目前，各主流客车企业都在抓紧替代一层半客车的降高产品开发。公路客运高速发展的时代已然终结，无论是客运企业还是客车企业，都应该更多地从供给侧角度为市场提供安全、舒适、高品质的产品，只有“做强”，未来才能走得更远更好。

2015年在政策驱动下，新能源客车在团体、旅游、短途客运市场明显增长，且车型以7米以下小型客车为主，大中型非公交新能源车销售1.45万辆。2016年在公路客运市场的新能源客车销售比上年大幅减少，主要是小型新能源客车销量降幅大，大中型非公交车的销售量则是增长的，这主要是补贴政策导致的结构变化。2016年大中型非公交新能源车的销量虽然增长，但占大中型新能源客车的比例却比上年有所下降。2017年受“三万公里”的限制，用于班车或租赁的车辆，若无法有效提高使用率必然会降低购买意愿，大中型非公交新能源客车的占比将下降。

新能源客车以大中型公交车型为主这一趋势变化从2017年第1-2批新能源汽车推广应用推荐目录也可窥一斑。进入目录的22家企业共204个客车车型，以大中型客车为主，且近九成为公交车型，公交车型中纯电动和插电式混合动力基本上是各占一半，公路车型则以纯电动为主。中汽协的统计数据显示，2016年的大中型公交客车有90%是新能源车，而2015年这一数据是64.3%，城市形象、环保压力与节能减排的要求使得各地政府在更换或新购公交客车时优先考虑使用新能源客车，公交以新能源为主的结构变化已成为不可逆的趋势。

2016年客车中型化趋势明显，无论是公交市场或是公路客运市场，中型客车的产销量均超过大型客车，一方面是新能源补贴政策的影响，另一方面则是中短途公路、旅游客运车中型化以贴近市场。在2017年第1-2批推荐目录中，中型新能源客车以纯电动车型为主流。

客车产品的节能、环保、智能化是全球性的趋势。在海外市场上，中国新能源客车也已崭露头角，三龙一通比亚迪都有出口。在海外市场，差异化产品有更多的优势，而产品成熟不出质量安全问题尤其重要。新能源客车市场的前景是广阔的，如何在后补贴时代不断提升技术水平做好战略布局是抓住客车市场的关键。

四、2017年大中客市场预测

受高铁冲击、私家车增长、短途线路公交化改造，国内公路客运市场近年持续下降;旅游市场回暖，旅游、租赁市场向好;团体客车市场需求较为稳定，但2016年透支较大;校车刚性需求较为平稳。2017年公路客车市场的结构将继续调整，总体需求将有所下降。传统大中型客车市场将有所下滑，但同比基数小，下滑幅度不会大。

在传统公路车需求萎缩，公交用车快速新能源化的大形势下，国内大中客车市场的主力走势主要看新能源客车，新能源公交客车的采购量与更新量决定了市场走势。随着公交采购的陆续启动以及新能源推荐目录的逐批发布，第二季度新能源市场会逐步升温，但不太可能强于上年同期，2016年上半年胆大的企业争抢新能源市场，中型新能源客车增幅较大。三万公里申请补贴的限制，会降低非公交市场的新能源车需求，此外，考虑到前几年新能源公交快速上量的市场消化、国家监管的日趋严厉、以及整车企业需要垫付补贴的资金压力等因素，全年新能源客车需求将低于2016年同期水平，也将使得2017年国内客车整体需求规模低于同期。

预计第二季度客车出口情况将好于一季度和上年同期，全年出口会有所增长。虽然世界政治环境恶劣，经济前景黯淡，外汇管制持续，中信保在保费、审核力度加强，部分国家的政治、经济等政策不稳定并日趋保守，增加了客车企业出口的艰巨性与复杂性，考验企业的风险控制与融资能力。但2017年出口环境总体好于2016年，一是受国际油价回升到50美元上方及人民币贬值趋势影响，有利于出口恢复增长，二是国际市场新能源需求明显增多，三是哈萨克斯坦世博会、俄罗斯2018年世界杯等重大事件影响，两国市场需求明显上升。随着“一路一带”战略推进，中国与非洲、东欧、西亚、拉美、太平洋岛国合作升级，这些国家的公共交通基础设施建设和更新给中国客车带来重大机遇。

2017年的大中客车市场机会与压力并存，预计市场总体容量将有所下降。